Wall StreetInversores privados extranjeros continúan comprando bonos del Tesoro a un ritmo récordLas tenencias de bonos del Tesoro a largo plazo por parte de inversores extranjeros aumentaron un 52% en los últimos tres años hasta los USD 3,4 billones.Por Gonzalo Andrés Castillo
GobiernoPampa Energía rechaza el pago del Gobierno y amenaza con acciones legalesLa empresa liderada por Marcelo Mindlin se opone al pago con bonos AE38 y sostiene que intentará negociar antes de avanzar en términos legales.Por Eric Nesich
Wall StreetAdvertencia de Barclays sobre rendimientos estadounidenses, ¿seguirán siendo altos?El banco informó que el cambio en la composición de los compradores de bonos del Tesoro también podría influir en los precios de estos valores.Por Gonzalo Andrés Castillo
EmpresasBerkshire Hathaway, la empresa de Warren Buffett, planea vender bonos en yenesEl anuncio de los bonos en yenes no sorprende al mercado, ya que Berkshire Hathaway recurrió a estos activos en noviembre, con un acuerdo en tramos por USD 803 millones (122.000 millones de yenes).Por Gonzalo Andrés Castillo
OpiniónBonos ajustados por CER cada vez menos atractivosDurante 2024 el panorama de la curva CER cambió y actualmente son pocos los títulos que cotizan con una tasa CER positiva.Por Gastón D’amico
GobiernoDesde Economía emitirán bonos por un total de $60 billonesEl Ministerio de Economía tomó medidas para agilizar el proceso de canje de deuda y decidió emitir bonos por un total de hasta $60 billones. Por Eric Nesich
EmpresasCoinbase sigue la estrategia de Michael Saylor y planea emitir bonos por USD 1.000 millonesCoinbase tiene la intención de utilizar los ingresos netos de la oferta para pagar y/o canjear sus notas sénior convertibles que están en circulación y vencen en 2026, 2028 y 2031.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetBarclays recomendó vender bonos del Tesoro: el motivoBarclays sostuvo que un aumento en la oferta en los meses que vienen y el objetivo de la Fed de reducir el vencimiento general de su deuda justifican la cautela.Por Gonzalo Andrés Castillo
BCRASe adjudicaron USD 491 millones en la primer licitación de la Serie 3 del BoprealEl BCRA informó que la primer licitación de la Serie 3 del bono para importadores logró una buena adhesión cercana a los USD 500 millones. El monto total de adjudicación es de USD 3000 millones.Por Eric Nesich
Wall StreetPIMCO cree que la situación fiscal de EEUU impactará negativamente en los bonos del TesoroUna combinación de inflación más rígida y deterioro de las estimaciones presupuestarias "podría comenzar a revertir la tendencia bajista de 40 años" de una medida clave que muestra cuánto se compensa a los inversores por mantener deuda a largo plazo.Por Gonzalo Andrés Castillo
EmpresasCedears: esta farmacéutica vendió USD 15.000 millones en bonos para financiar grandes adquisicionesOfreció los títulos en siete partes. La porción más larga, a 40 años, rinde 1,05% más que los bonos del Tesoro. Anteriormente, se había estimado un 1,30% más sobre el índice de referencia.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetUn gestor de Fidelity está vendiendo casi todos sus bonos del Tesoro: el motivoGeorge Efstathopoulos también vendió bonos de otros mercados desarrollados y abandonó cierta exposición a la deuda gubernamental estadounidense ligada a la inflación.Por Gonzalo Andrés Castillo
EconomíaEconomía compró bonos por el 30% de la base monetariaUna recompra de uno de los bonos soberanos podría ampliar el efecto de aspiración de pesos de la economía.Por Redaccion
GobiernoDesde Economía licitarán tres nuevos bonos en pesos ajustados por inflaciónLa licitación de los tres instrumentos se realizará hoy viernes de 10 a 15 hs. Repuntó el interés de los inversores en la Serie ll del BOPREAL esta semana.Por Eric Nesich
EmpresasBlackRock sumó tenencias de Bopreal a su cartera de inversionesEl título destinado a ayudar a los importadores a saldar deudas del exterior, cobra gran impulso internacional. Los detalles.Por Redaccion
EconomíaEl riesgo país cae y los bonos en dólares siguen alcistasLos mercados evidencian un optimismo hacia la resolución en la salida de la Ley Ómnibus. Por Redaccion
Wall StreetQué advirtió Goldman Sachs sobre el aumento del endeudamiento globalCon la mayoría de los bancos centrales dejando de acumular bonos para impulsar el crecimiento económico, los Gobiernos podrían encontrarse con la necesidad de brindar rendimientos más altos para atraer a un mayor número de inversores. Por Gonzalo Andrés Castillo
GobiernoEconomía capto 4 billones de pesos tras licitación de bonos CEREl ministerio de Economía informó que se lograron colocar 3,9 billones en distintos instrumentos que ajustan por inflación los cuales podrán ser operados en el mercado secundario a la brevedad.Por Eric Nesich
Wall StreetLos inversores globales se fijan en bonos de alto rendimiento como los argentinosEl rendimiento extra que los inversores exigen para mantener estos activos "basura" de gobiernos emergentes en lugar de optar por títulos del Tesoro estadounidense todavía está muy por arriba del nivel de mediados de 2021.Por Gonzalo Andrés Castillo
EmpresasYPF lanzó Obligaciones Negociables por 800 millones de dólaresLa colocación de deuda tendrá vencimiento en 2031 y representa la vuelta de la petrolera nacional a los mercados internacionales luego de cuatro años y medioPor Eric Nesich
Wall StreetLos bonos del Tesoro a 10 años podrían estar "sobrevaluados"Bill Gross dijo que una mejor opción sería invertir en títulos del Tesoro atados a la inflación que tengan un vencimiento similar.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetJP Morgan cree que los bonos del Tesoro se recuperaránDurante 2023, estos activos experimentaron un periodo de alta volatilidad, marcado por subas en las tasas de interés por parte de la Reserva Federal con el objetivo de contener la inflación.Por Gonzalo Andrés Castillo
InversiónAsí es la regla del 120 para invertir adecuadamente según tu edadNormalmente, es muy difícil establecer con exactitud qué porcentaje del capital destinar a acciones y bonos, salvo que se siga una técnica fácil de comprender.Por Gonzalo Andrés Castillo
BCRAImportadores: El BOPREAL sigue sin despertar interés en el mercadoLa segunda licitación del bono para importadores tuvo otro resultado negativo al adjudicarse solamente el 8% de lo ofrecido, una cifra menor a la de la semana pasadaPor Eric Nesich
Wall StreetLos fondos de bonos acumularon entradas récord por USD 300.000 millonesBlackRock espera que los ETFs de bonos crezcan hasta los USD 6 billones en activos bajo gestión para 2030, frente a los poco más de USD 2 billones actuales.Por Gonzalo Andrés Castillo
FEDLos bonos del Tesoro de EEUU se preparan para un 2024 con recortes de tasasEl rendimiento de los bonos del Tesoro se mantiene estable en la última rueda del año luego de un volátil 2023 para la renta fija estadounidense. Expectativa por los recortes de tipos de interés que pueda haber el próximo año.Por Eric Nesich
Wall StreetPor qué los bonos pueden superar al S&P 500 en 2024El fondo cotizado iShares 20+ Year Treasury Bond, que nuclea el comportamiento de los bonos del Tesoro estadounidense a 20 años, ya subió un 13% desde principios de noviembre.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetEl rendimiento del bono del Tesoro a 10 años se aleja cada vez más del 5%Los movimientos de este martes se producen justo después de que los operadores recibieran datos alentadores sobre la inflación en Estados Unidos la semana pasada.Por Gonzalo Andrés Castillo
Gobierno¿Qué son los BOPREAL dados a importadores?Unos nuevos bonos serán utilizados por el Gobierno para facilitar sus transacciones a importadores locales.Por Redaccion
MERVALEl Merval supera los u$s1.000 y bonos suben con fuerza tras el DNU de MileiLos títulos locales se disparan ante la euforia del mercado por las medidas dadas a conocer por el mandatario libertario.Por Redaccion
Wall StreetLos bonos del Tesoro a largo plazo entran en un mercado alcistaEl fondo cotizado iShares 20+ Year Treasury Bond creció hasta superar los 99,35 puntos durante el fin de la semana anterior, acumulando una ganancia del 21% desde el mínimo de 16 años registrado el 23 de octubre.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetEfecto Milei: los bonos argentinos se dispararon al rango más alto en dos añosTal como demuestran los precios de los bonos, al mercado parece gustarle los anuncios de Luis Caputo, aunque todavía no hay que cantar victoria.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetEjecutivos de Wall Street opinan hasta qué nivel caerán los rendimientos del TesoroA mitad de semana, los rendimientos de los bonos del Tesoro experimentaron una brusca caída después de que el banco central anunciara un pronóstico de tres recortes de tasas de interés para 2024, un resultado menos agresivo de lo esperado por el mercado. Por Gonzalo Andrés Castillo
EconomíaEfecto Caputo: Bonos en dólares y ADRs se disparan tras las medidas económicasLos activos financieros locales se mueven de forma alcista tras conocerse las primeras medidas económicas del plan de Javier Milei.Por Redaccion
GobiernoBonos rebotan fuerte ante la confirmación de Caputo en EconomíaLa reacción favorable en los instrumentos locales muestra un optimismo profundo de los inversores en la conducción económica de Luis Caputo.Por Redaccion
Wall StreetLos operadores de bonos de Wall Street aumentan sus probabilidades de recesiónLa visión se refleja en la llamada prima por plazo, un indicador que mide el rendimiento adicional que los inversores demandan para mantener deuda a largo plazo en lugar de renovar títulos con plazos más cortos al vencimiento.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetCrece el apetito inversor por los fondos de renta fija y variable en EEUULos fondos de acciones estadounidenses atraen fuertes entradas ante las expectativas de alza.Por Eric Nesich
Wall StreetLos bonos del Tesoro sufren las primeras salidas desde 2021Las reservas de China disminuyeron al máximo en un año, mientras que los inversores japoneses experimentaron una baja al rango más bajo desde marzo.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetAcciones globales superarían el retorno de bonos en 2024Luego de unas altas tasas de interés que castigaron a las valuaciones de las principales compañías a nivel global, éstas podrían tener un gran recupero el próximo año según analistas de Barclays.Por Redaccion
Wall StreetEsto es lo que realmente está impulsando los rendimientos de los bonos del TesoroDataTrek reiteró que las preocupaciones sobre la acumulación de deuda y los déficits no son los principales impulsores de los retornos de la deuda estatal.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetProtege a los inversores contra "cisnes negros" y ahora visualiza la mayor burbuja de deuda de la historiaEn este contexto, a diferencia de la creencia popular de Wall Street, los bonos del Tesoro no son un refugio seguro, según Mark Spitznagel.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetEstratega de Wall Street pronostica que el rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años caerá en 2024Brad Bernstein también comentó que, dentro del segmento de renta variable, las tecnológicas centradas en inteligencia artificial son las que tienen mejores perspectivas.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetBank of America advierte que la emisión de bonos del Tesoro se acerca a un récordLos analistas elevaron su estimación de la oferta de deuda a 10 años a cerca de USD 1,34 billones, USD 90.000 millones más de lo pronosticado anteriormente.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetPor qué Vanguard confía en los bonos del Tesoro a largo plazoEn términos de crédito, Vanguard se mostró positivo hacia las empresas con calificaciones altas, considerando que mantienen fundamentos sólidos y evitan costos de financiación a largo plazo.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetLos bonos del Tesoro vuelven a rendir más del 5%El desempeño alcista se produce en medio de la creciente preocupación de los inversores sobre la posibilidad de que la Reserva Federal incremente las tasas de interés y las mantenga en rangos más altos durante un período prolongado.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetEl ETF de bonos más grande del mundo alcanzó un mínimo de 16 añosJerome Powell contribuyó a este escenario al mencionar que podrían aplicarse más aumentos de tasas si la tensión en el mercado laboral no se reduce.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetPara Morgan Stanley, los bonos del Tesoro rindiendo un 5% son una compraEsta semana, los rendimientos de los bonos del Tesoro de Estados Unidos a 10 años subieron más de 30 puntos básicos, llegando a alcanzar el 4,98% el jueves, marcando así su nivel más alto desde julio de 2007. Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetEl rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años se estabiliza en el nivel más alto en 16 añosA pesar de que los mercados aún prevén un 90% de probabilidad de que la Fed mantenga las tasas sin cambios en su próxima decisión, la probabilidad de un incremento en diciembre subió.Por Gonzalo Andrés Castillo
OroEl oro alcanza un máximo de dos semanasLa suba en los precios del metal dorado se vio impulsada por una disminución en los retornos de los bonos del Tesoro, un enfoque más moderado por parte de algunos miembros de la Fed y un incremento en la demanda de activos refugio seguro.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetRepunta el interés en los bonos del Tesoro luego de los ataques a IsraelA raíz de la guerra en Medio Oriente, los activos refugio como los bonos del Tesoro y el oro vuelven a posicionarse como opciones válidas en las carteras inversoras.Por Eric Nesich
Wall StreetEl euro se encamina nuevamente a valer un dólarEl pesimismo se debe en parte al aumento de los rendimientos de los bonos estadounidenses, que están respaldando al dólar. Sin embargo, también existen factores internos que están influyendo en esta tendencia.Por Gonzalo Andrés Castillo
Wall StreetEl duro pronóstico bursátil del principal estratega de JP MorganDe acuerdo al ejecutivo, elegir cajas de ahorro con un rendimiento del 5,5% y bonos del Tesoro a corto plazo es una estrategia clave en el contexto actual.Por Gonzalo Andrés Castillo
