Oportunidad: esta nueva ON podría pagar más de un 9% en dólares
De acuerdo al prospecto de emisión, el objetivo de la colocación es recaudar dinero para refinanciar pasivos y comprar activos que permitan apoyar la reestructuración de la compañía.
Por Gonzalo Andrés Castillo
Redactor especialista en finanzas y mercado de capitales
San Miguel Global (SAMI), la empresa argentina que es líder mundial en procesamiento industrial de limones, está emitiendo nuevas obligaciones negociables (ON) hard dollar que podrían pagar más de un 9% al año.
En concreto, las nuevas ON XI con ley argentina y domicilio de pago local vencerán en octubre de 2026 y pagarán un cupón fijo que se estima entre el 9% y el 9,5%. Además, el primer pago de intereses será seis meses después de la fecha de emisión y liquidación y luego trimestralmente.
Según Fix, la calificación de los bonos, que amortizarán íntegramente el capital al vencimiento, es de A-. Y de acuerdo al prospecto de emisión, el objetivo de la colocación es recaudar dinero para refinanciar pasivos y comprar activos que permitan apoyar la reestructuración de la compañía.
"Es de los pocos instrumentos de deuda semi-senior o junior con rendimientos mayores al 9%, pero como estrategia de la empresa y no maximización de la curva en dólares corporativa local, que está teniendo una revaluación muy fuerte producto del blanqueo de capitales", comentaron desde el equipo de Investigación de Bull Market Brokers. "Para todo inversor conservador que busca un poco mas del riesgo tradicional de la deuda senior, San Miguel es una alternativa óptima", agregaron.
Cabe señalar que la suscripción mínima para la nueva ON, la cual se negociará en Bolsas y Mercados Argentinos (BYMA) y el Mercado Abierto Electrónico (MAE), es de USD 100. A su vez, la liquidación será el próximo 14 de octubre.
Cómo invertir en la nueva ON de San Miguel
Para invertir en la nueva ON de San Miguel y cobrar en dólares, sólo hay que seguir una serie de cuatro pasos:
- Abrí una cuenta en Bull Market Brokers, sociedad de bolsa regulada por la Comisión Nacional de Valores (CNV), y transferí los dólares que desees.
- En la esquina superior derecha, pulsá en "Mi Cuenta" y luego en "Mis Licitaciones".
- Seleccioná "Nueva Licitación", el número de cuenta comitente (tu cuenta) y el producto (Nueva ON Dollar Cash SAMI 24 Meses).
- Por último, indicá la cantidad de dólares que querés invertir y listo, a los pocos días ya estará disponible el bono en tu cuenta.
Es importante saber que esta posibilidad de suscripción primaria estará disponible por plataforma web hasta el miércoles 9 de octubre a las 13:00.
